Retraite, patrimoine, fortune… le vrai visage des dirigeants de PME françaises

Contrairement aux idées reçues, la vie des dirigeants de petites et moyennes entreprises (PME) n’est pas toujours synonyme de réussite financière. Loin des clichés du « patron riche », la réalité patrimoniale des dirigeants de TPE/PME révèle une forme de précarité silencieuse. Entre stress de gestion, faible préparation à la retraite, épargne limitée et dettes personnelles importantes, le visage du chef d’entreprise indépendant est bien plus complexe qu’on ne l’imagine.

Une étude récente VistaPrint x OnePoll, menée auprès de 1 000 dirigeants français, dévoile des données clés sur leur épargne, leur trésorerie, leur endettement et leur retraite. Voici une analyse détaillée du patrimoine des dirigeants de PME françaises.

Retraite dirigeant PME : une préparation largement insuffisante

Le premier constat de cette étude est alarmant : un tiers des dirigeants de PME ne détiennent aucun produit d’épargne retraite. Cette absence de stratégie retraite signifie que de nombreux chefs d’entreprise se reposent uniquement sur la vente future de leur entreprise ou sur le régime obligatoire, souvent insuffisant.

D’après l’étude :

• 33 % des dirigeants ne disposent d’aucun produit retraite (PER, contrat Madelin, assurance-vie…).

• 63 % d’entre eux craignent de ne pas pouvoir maintenir leur niveau de vie après la fin de leur activité professionnelle.

• Les femmes dirigeantes privilégient les solutions sécurisées comme l’assurance-vie ou le PER, tandis que les hommes sont plus exposés aux produits financiers à risque (actions, cryptomonnaies).

Épargne dirigeant entreprise : une sécurité financière très fragile

L’étude révèle que les dirigeants de PME disposent en moyenne de 4,5 mois d’épargne personnelle. C’est peu, surtout pour des profils exposés à des imprévus professionnels fréquents.

• Seuls 9 % des dirigeants ont plus d’un an de réserve d’épargne personnelle.

• Les femmes dirigeantes sont une fois de plus plus vulnérables avec une moyenne de 4,2 mois d’épargne contre 4,8 pour les hommes.

Cette situation démontre une forte exposition au risque en cas de baisse d’activité, d’accident ou de problème de santé. L’épargne de précaution reste souvent sous-estimée, au profit de l’investissement dans l’activité professionnelle.

Stress trésorerie entreprise : une pression constante

Au-delà des finances personnelles, la trésorerie d’entreprise constitue un sujet d’inquiétude majeur. 41 % des dirigeants déclarent ne pas avoir plus de deux mois de trésorerie d’avance. Ce manque de visibilité crée une forte pression au quotidien.

• Les dirigeants femmes déclarent en moyenne 4,2 mois de trésorerie disponible, contre 5 mois pour les hommes.

• 78 % des chefs d’entreprise interrogés ont déjà été confrontés à un burn-out ou un état d’épuisement professionnel.

Un manque de trésorerie chronique peut rapidement entraîner des décisions précipitées, des difficultés de paiement, et à terme, une perte de rentabilité.

Endettement dirigeant PME : une exposition importante des 35-44 ans

L’étude met également en lumière le niveau élevé d’endettement personnel chez les dirigeants, en particulier dans la tranche des 35-44 ans. L’endettement est souvent lié à la création ou au développement de l’entreprise, mais il impacte aussi la sphère privée.

• 24 % des dirigeants ont des dettes personnelles supérieures à 10 000 euros.

• 6 % dépassent les 100 000 euros de dettes personnelles.

• Le poids de l’endettement tend à diminuer avec l’âge, mais reste important chez les jeunes dirigeants.

La frontière entre finances personnelles et professionnelles est souvent floue, notamment chez les gérants majoritaires ou entrepreneurs individuels. Cela expose le dirigeant à un risque patrimonial fort.

Remboursement PGE : un poids encore lourd pour de nombreux dirigeants

Même après la crise sanitaire, les Prêts Garantis par l’État (PGE) continuent de peser sur les épaules de nombreux chefs d’entreprise. 13 % des dirigeants sont encore en train de rembourser leur PGE, avec des difficultés importantes dans certains cas.

• Un dirigeant sur trois rencontre des problèmes pour honorer les échéances du prêt.

• 34 % des femmes dirigeantes déclarent des difficultés de remboursement, contre 18 % des hommes.

Ces dettes contractées pendant la crise COVID freinent aujourd’hui les capacités d’investissement, de développement ou même de stabilité de nombreuses structures.

Retraite, fortune, patrimoine : un risque systémique silencieux pour les dirigeants de PME

En croisant toutes ces données, un constat s’impose : une grande partie des dirigeants de TPE/PME ne sont pas protégés, ni dans leur activité, ni dans leur avenir personnel. Le risque financier est permanent, mais rarement accompagné de solutions structurelles.

Cette réalité touche particulièrement :

• les indépendants sans salariés,

• les entrepreneurs en phase de croissance,

• les dirigeantes, plus exposées aux fragilités économiques.

Il est donc essentiel de sensibiliser et d’accompagner ces profils vers des stratégies de protection sociale, de prévoyance, d’investissement et de transmission.

Que faire pour renforcer sa sécurité patrimoniale en tant que dirigeant de PME ?

Quelques leviers simples peuvent être activés par les chefs d’entreprise :

1. Mettre en place une stratégie de retraite via un PER ou une assurance-vie adaptée aux indépendants.

2. Constituer une épargne de précaution équivalente à 6 mois de dépenses fixes personnelles.

3. Séparer strictement les comptes professionnels et personnels.

4. Consulter un conseiller en gestion de patrimoine indépendant.

5. Optimiser sa fiscalité et la structure juridique de son entreprise.

Conclusion : les dirigeants de PME méritent mieux que des clichés

L’image du patron prospère ne reflète pas la réalité d’une majorité de dirigeants de TPE/PME. Stress, manque de sécurité financière, absence de protection retraite : ces professionnels jouent un rôle vital dans l’économie locale et nationale, mais évoluent souvent dans un cadre vulnérable.

Il est temps de mieux comprendre leurs besoins spécifiques, et de leur proposer des outils concrets pour sécuriser leur avenir, au même titre que celui de leurs entreprises.

Conclusion LMNP par Yoann Maxel – spécialiste stratégie et fiscalité immobilière :

« Ces profils sont typiques des investisseurs en LMNP que j’accompagne : peu de temps, beaucoup de responsabilités, et un vrai besoin de complément de revenu sécurisé.
L’immobilier meublé bien monté reste un levier efficace de diversification patrimoniale, sans forcément dépendre des marchés financiers.
Le LMNP, c’est une rente semi-passive, maîtrisée fiscalement, idéale pour des dirigeants sous pression. Encore faut-il choisir les bons actifs. »

💡 Dirigeants, ne laissez pas votre avenir patrimonial au hasard. Construisez des piliers solides… avant qu’il ne soit trop tard.